Die Arbeit eines Unternehmens muss ständig überprüft werden. Dies ermöglicht es, die schwachen und starken Merkmale der Organisation von Finanz-, Investitions- und operativen Aktivitäten zu identifizieren. Zu diesem Zweck wenden Analysten eine Vielzahl von Techniken an. Ein sehr wichtiger Platz im Bewertungssystem sind Rentabilitätsindikatoren, deren Bestimmungsformeln es ermöglichen, die Machbarkeit der Funktionsweise des Unternehmens zu bewerten. Dieser Ansatz beinhaltet die Untersuchung mehrerer Indikatoren. Dies ermöglicht einen umfassenden Überblick über den Stand der Finanzorganisation. Um die Rentabilitätsindikatoren richtig zu verstehen, sollten Sie das Wesentliche ihrer Berechnungsformeln untersuchen.
Rentabilitätskonzept
Um die Profitrate zu beurteilen, die das Unternehmen im Berichtszeitraum erzielt hat, reicht es nicht aus, nur seine Dynamik zu analysieren.
Immerhin kann es steigen, aber gleichzeitig werden sowohl die Kosten als auch die Kosten des Produktionsvermögens steigen. Durch die Berechnung des Rentabilitätsindikators in der Bilanz anhand von Formeln kann festgestellt werden, in welchem Zeitraum die Höhe des Anlagekapitals und des Betriebskapitals bei einer Gewinnsteigerung geringer war.
Die Rentabilitätskennzahlen, deren Formeln später betrachtet werden, ermöglichen es uns, die relativen Leistungsindikatoren des Unternehmens zu bewerten. Dies kann durch Vergleichen der Kosten und ihrer Rendite während des Betriebszeitraums erfolgen.
Rentabilität ist die Rentabilität (Rentabilität) eines Unternehmens. Einer der wichtigsten Indikatoren für Analysten, Investoren und Management. Um zu verstehen, wie das Unternehmen im Berichtszeitraum im Kontext verschiedener Tätigkeitsbereiche effektiv gearbeitet hat, wenden Sie die Formeln der Hauptindikatoren für die Rentabilität an.
Methodik
Um die Effektivität des Unternehmens beurteilen zu können, muss der Analyst den Gewinn mit den Ressourcen korrelieren, aus denen es besteht. Rentabilitätsindikatoren des Unternehmens, deren Formeln in der Methodik verwendet werden, können im Gewinn aller Produkte oder in der darin investierten Kapitaleinheit ausgedrückt werden.
Je nachdem, welche Art von Gewinn mit bestimmten Ressourcen des Unternehmens verglichen wird, werden die Bewertungsarten unterschieden. Die am häufigsten verwendeten sind nur 4 Koeffizienten:
- Vermögenswerte;
- Verkäufe
- direkte Kosten;
- gemeinsame Aktivitäten.
Sie können auch die Rentabilitätsindikatoren Ihres Kapitals analysieren.
Kapitalrendite
Rentabilitätsindikatoren, deren Bilanzformeln die Möglichkeit bieten, die Effizienz der Kapitalverwendung zu bewerten, werden unbedingt berechnet. Dies sind wichtige Leistungsindikatoren.
Dieser Ansatz bewertet die Angemessenheit von Managemententscheidungen im Bereich des investierten Kapitals. Hier wird der Betrag der Restwährung berücksichtigt. Verwenden Sie andere Methoden zur Durchführung einer analytischen Bewertung, um die Richtigkeit der Struktur zu verstehen.
Für die Berechnung müssen die Abschlüsse des Unternehmens berücksichtigt werden, z. B. Formular Nr. 1 unter dem Namen „Saldo“ und Formular Nr. 2, das als „Gewinn- und Verlustrechnung“ bezeichnet wird.
Die Return on Assets-Formel hat den folgenden Ausdruck:
RA = PE / (VBnp + VBkp) / 2, wobei PE der Nettoverlust oder -gewinn ist, VBnp, VBkp die Bilanzwährung zu Beginn und am Ende des Berichtszeitraums.
Umsatzrendite
Die Formel für den Indikator der Rentabilität des Umsatzes spielt auch eine wichtige Rolle bei der Untersuchung der Effektivität des Unternehmens.
Sie können damit bewerten, wie viel Gewinn das Unternehmen mit jeder Verkaufseinheit erzielt.
Die Rentabilität des Umsatzes, dessen Formel unten dargestellt wird, hilft Ihnen zu verstehen, wie viel Geld ein Unternehmen behalten kann, nachdem es die Kosten für Fertigwaren finanziert, Steuern und Zinsen für Darlehensverpflichtungen gezahlt hat. Dieser Ansatz zeigt die Rentabilität der Emission und ermöglicht es Ihnen, ihren Anteil am Umsatz abzuwägen.
Return on Sales Formel:
RP = PE / BP, wobei PE - Nettoverlust oder Gewinn, BP - Einnahmen aus Verkäufen.
Direkte Kostenrendite
Der nächste Schritt in der Analyse ist die Rentabilität der direkten Kosten. Sie können damit bewerten, welche Rendite das Gesamtkapital des Unternehmens bringt, das es besitzt.
Das heißt, dies ist eine gute Gelegenheit, um zu bewerten und Schlussfolgerungen über die Höhe des Gewinns zu ziehen, der dem Unternehmen bei der Organisation der Produktion und des Verkaufs von Produkten verbleibt.
Die Rentabilitätskennzahlen, deren Berechnungsformeln später betrachtet werden, liefern Daten zur Machbarkeit des Kapitaleinsatzes und zeigen, wie viele Ressourcen das Unternehmen für den Nettogewinn ausgegeben hat.
Die Formel lautet wie folgt:
RPP = PE / S, wobei PE der Nettoverlust oder -gewinn ist, C die Kosten.
Anstelle des Nettogewinnindikators können Sie auch die Einnahmen aus Verkäufen, Bruttoeinnahmen usw. in der Formel berücksichtigen. Dies hängt alles von den für den Finanzanalysten festgelegten Zielen ab.
Allgemeine Rentabilität
Der einfachste Weg, die Rentabilität des Unternehmens im Berichtszeitraum zu bewerten, ist die Berechnung der Rentabilität des Unternehmens. Die Formel wird später vorgestellt. Um das Wesentliche dieser Methode zu verstehen, sollten Sie das Wesentliche der verglichenen Artikel des Formulars Nr. 2 verstehen.
Dies ist ein sehr wichtiger Ansatz im System, der sich aus den Hauptindikatoren für die Rentabilität zusammensetzt. Formeln zur Ermittlung der Gesamtrentabilität eines Unternehmens vergleichen die Höhe des Gewinns vor Steuern und die Einnahmen aus dem Verkauf von Waren im Berichtszeitraum. Es sieht so aus:
ROD = PN / BP, wobei PN der Gewinn (Verlust) ist, den das Unternehmen vor der Zahlung seiner Steuerverpflichtungen erhalten hat, BP der Umsatz (Ertrag) aus Verkäufen.
Eigenkapitalrendite
Sowohl für Investoren als auch für Unternehmensleiter ist es sehr wichtig, die Rentabilität ihres Kapitals zu bestimmen.
Es zeigt, wie viel Gewinn Eigentümer und Investoren von einer Kapitaleinheit erhalten, die in die Aktivitäten ihres Unternehmens investiert ist. Die Formel lautet:
DGC = ВР / (ВБнп + ВБкп) / 2, wobei ВР - Produktionswert, ВБнп, ВБкп - Bilanzwährung zu Beginn und am Ende des betrachteten Zeitraums.
Die Rentabilität der firmeneigenen Finanzierungsquellen kann durch die Dupont-Formel besser beschrieben werden. Es kann wie folgt ausgedrückt werden:
RSK = PE / BP × BP / VB × VB / SK, wobei PE - Nettoverlust oder Gewinn; WB - die Höhe des Vermögens; BP - Umsatz (Einnahmen) aus Verkäufen; SK - eigene Verbindlichkeiten.
